新能源车7 月交付数据公布，中欧加强重视新能源汽车安全。国内10 家新势力及比亚迪公布7 月电动车销量，合计销量41.3 万辆，同增60.3%，环增5.1%。

具体来看，哪吒、AITO 交付量同、环比有所下滑，其余车企环比均实现正增长，其中蔚来7 月交付20462 辆，同比增长104%，环比增长91%；比亚迪交付量26.2 万辆，同增61.3%，环增3.6%，再创历史新高。工信部装备中心发布《关于开展2023 年新能源汽车安全隐患排查工作的通知》，排查内容包括新能源汽车产品质量安全排查、运行监测安全排查、售后服务安全排查、安全事故隐患排查以及新能源安全体系建设情况自查。联合国欧洲经济委员会UNECE 发布的关于汽车动力电池UN ECE R100 法规的03 系列修订文件，明确规定了包括振动测试、温度冲击循环测试、机械测试等的10 个测试项目以及判定条件，并写明了新旧版本过渡期要求。

本周行情回顾。本周电力设备及新能源板块上涨2.13%，在全行业30 个行业板块中排名第7 位；同期沪深300 指数上涨0.7%，电新板块跑赢沪深300 指数1.44pcts。

(资料图)

新能源汽车产业跟踪：

产业链价格：本周电池级碳酸锂环比-6.02%；氢氧化锂环比-6.06%；电解钴环比-2.75%；硫酸钴环比-4.65%；硫酸镍环比-2.27%；三元正极523、622、811 环比-6.94%、-5.39%、-3.98%；前驱体523、622、811 环比-3.98%、-2.58%、-1.85%；磷酸铁锂环比-2.16%；天然石墨中端环比-0.53%；三元/圆柱/2600mAh 电解液环比-1.29%；锰酸锂电解液环比-2.15%；6μm 铜箔加工费环比-24.14%；其他材料价格基本稳定。

产业链需求：根据乘联会数据，6 月份乘用车零售销量189.4 万辆，同比下降2.6%，环比增长8.7%，乘用车批发销量223.6 万辆，同比增长2.1%，环比增长11.7%；其中新能源车零售销量66.5 万辆，同比增长25.2%，环比增长14.7%，新能源汽车批发销量76.1.万辆，同比增长33.4%，环比增长12.1%。

上市公司公告：宇通客车发布2023 半年度业绩公告；尚太科技发布股权激励公告；斯莱克发布对外投资公告；瀚川智能发布股份回购公告；客百科技发布定向增发公告。

行业重要动态：交通运输部提出进一步优化完善公路沿线充电基础设施；工信部提出大力发展高安全性锂离子电池等；海口发放5000 万元新能源汽车消费券；山东完善居民电动汽车充电桩分时电价政策；广汽集团拟出资4000 万元设合伙企业。

投资策略

新能源汽车板块：2023 年国补退坡，随着锂价回落、材料降价，预计23年车价见顶，油电平价有望打开长期渗透空间，行业维持高景气度，预计23 年国内电动车维持中高增速，全年销量有望达900 万辆。材料环节预计2023 年过高的单位盈利如正极、电解液环节将会回落，隔膜、负极的单位盈利将保持稳定，而电池环节单位盈利有望提升。建议关注：1）动力电池：宁德时代；2）铁锂正极：德方纳米、富临精工、龙蟠科技；3）三元正极：容百科技、厦钨新能、长远锂科、当升科技、振华科技；4）负极：贝特瑞、中科电气、璞泰来、杉杉股份；5）隔膜：星源材质、恩捷股份；6）电解液：新宙邦、天赐材料；7）铜箔：中一科技、嘉元科技；8）铝箔：鼎胜新材；9）结构件：科达利、震裕科技；10）导电剂：天奈科技、道氏技术。

风险提示：下游需求不及预期、原材料上涨削弱企业盈利、行业扩产过快加剧行业竞争、地缘政治、贸易摩擦阻碍海外供应链、安全事故影响企业产销。

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